SAC ou PRICE: qual sistema de amortização custa menos no seu financiamento

Atualizado em 6 de agosto de 2026 · Por Cleiton Souza · Como calculamos

Num financiamento de R$ 300 mil por 30 anos, escolher entre SAC e PRICE muda o total pago em R$ 166 mil. É mais da metade do valor do imóvel — decidido numa conversa de dez minutos com o gerente, em que quase ninguém entende o que está escolhendo.

Este artigo mostra a diferença com números, explica em que situação cada sistema ganha e desfaz o mito de que "SAC é sempre melhor".

A diferença em uma frase

• PRICE (Tabela Price): a parcela é fixa do começo ao fim. No início você paga muito juro e amortiza pouco; com o tempo isso se inverte.
• SAC (Sistema de Amortização Constante): a amortização é fixa. A parcela começa alta e cai todo mês, porque os juros incidem sobre um saldo devedor que encolhe mais rápido.

Os números: R$ 300.000 em 360 meses a 9,5% ao ano

Dois fatos saltam da tabela. O primeiro: no PRICE, você paga em juros quase o dobro do valor do imóvel. O segundo: a primeira parcela do SAC é R$ 673 mais alta — e é exatamente esse degrau que faz muita gente escolher o PRICE sem saber o preço da decisão.

Por que o SAC economiza tanto

A conta dos juros é sempre a mesma nos dois sistemas: saldo devedor × taxa do mês. O que muda é a velocidade com que esse saldo cai.

No SAC, você abate R$ 833,33 de saldo todo mês, desde o primeiro (R$ 300.000 ÷ 360). No PRICE, a amortização do primeiro mês é de apenas R$ 159 — o resto da parcela é juro. O saldo devedor demora muito mais para diminuir, e juro incide sobre saldo. Daí a diferença de R$ 166 mil.

Você pode ver isso mês a mês na calculadora de financiamento imobiliário, que mostra a tabela completa de amortização e o comparativo SAC × PRICE lado a lado.

Quando o PRICE é a escolha certa

Apesar da diferença, existem situações reais em que o PRICE faz sentido:

• Quando a renda não aprova o SAC. O banco limita a parcela a cerca de 30% da renda familiar. Com a primeira parcela mais alta, o SAC exige renda maior para o mesmo imóvel — muitas vezes o PRICE é a única forma de conseguir a aprovação.
• Quando o orçamento é apertado agora. Se aquela diferença de R$ 673 no primeiro ano significa risco de atraso, previsibilidade vale mais que economia futura.
• Quando você pretende quitar cedo. Quem planeja vender ou quitar em poucos anos sente menos a diferença acumulada.

Quando o SAC é imbatível

• Contratos longos. Quanto maior o prazo, maior a vantagem — em 30 anos ela é brutal.
• Quem pretende amortizar com FGTS. O saldo devedor menor faz cada aporte render mais.
• Quem tem folga no orçamento hoje. Você aguenta o degrau inicial e colhe parcelas decrescentes pelo resto do contrato.

O detalhe que ninguém conta: a parcela do SAC cai sozinha

No exemplo acima, a parcela do SAC começa em R$ 3.110,79 e termina em R$ 839,66. Ela cai cerca de R$ 6,30 por mês, todo mês, sem você fazer nada. Em cinco anos, já está abaixo de R$ 2.700; na metade do contrato, abaixo da parcela fixa do PRICE.

Ou seja: o SAC é pesado no começo e leve no fim — o oposto do PRICE, em que o peso é constante em reais, mas cresce em relação à sua renda quando ela sobe... e não cai nunca.

E o SACRE, que a Caixa oferece?

O SACRE é um sistema misto: a parcela fica estável por um período e é recalculada de tempos em tempos, com tendência de queda ao longo do contrato. Na prática, fica entre o SAC e o PRICE, tanto na parcela inicial quanto no total de juros. Se o seu banco oferecer, peça a simulação dos três e compare pelo total pago.

Cinco erros que encarecem o financiamento

1. Escolher pelo valor da primeira parcela. É o critério mais caro que existe.
2. Esticar o prazo ao máximo. Prazo maior derruba a parcela e explode os juros. Se cabe em 240 meses, não faça em 360.
3. Ignorar o seguro e a taxa de administração. MIP e DFI entram na prestação todo mês e variam bastante entre bancos — compare pelo CET, não pela taxa de juros.
4. Não usar o FGTS. A cada dois anos você pode usar o saldo para abater o saldo devedor. É o dinheiro mais barato que você tem.
5. Não simular a amortização extra. Um aporte anual modesto encurta o contrato em anos.

Perguntas frequentes

Dá para mudar de PRICE para SAC depois de assinar?
Não é um direito garantido. Alguns bancos aceitam renegociar o sistema, outros não. Mais realista é buscar a portabilidade do financiamento para outra instituição — e aí escolher o sistema no novo contrato.

SAC sempre paga menos juros?
Para o mesmo prazo e a mesma taxa, sim: o saldo devedor cai mais rápido. A comparação muda se as taxas oferecidas forem diferentes entre os dois sistemas — por isso compare o total pago, não o rótulo.

Amortizar reduz o prazo ou a parcela?
Você escolhe. Reduzir o prazo economiza muito mais juros; reduzir a parcela alivia o mês. Veja a diferença exata no guia de amortização com FGTS.

COMPARAR SAC × PRICE NO MEU CASO →

Simulações calculadas com taxa de 9,5% ao ano (0,7592% ao mês equivalente), sem seguros e taxas administrativas, para fins didáticos. As condições reais variam conforme o banco, o seu perfil e a linha de crédito.